השוק מציע מבחר מדינות ומבנים לשקול. איך בוחרים מקלט מס נכון? קריטריונים חשובים הם שיעור המס, יציבות פוליטית, עלויות ורגולציה. כדי לקבל החלטה מושכלת, נפשיל כמה דוגמאות בולטות:
- איי הבתולה הבריטיים (BVI): מס חברות אפס, מאפשר מיסוי אפס על הכנסות מחוץ למדינה, דורש מעט נהלים (אין דיווח דוחות שנתיים), מציע אנונימיות גבוהה. חסרון: נמנע מסחר בנכסים מקומיים ובנקאות מורכבת.
- קפריסין: דומה לייעוד של “מקלט אירופי”: שיעור מס חברות נמוך יחסית (12.5%), פטורים על דיבידנד ורווחי הון בתנאים מסוימים, והיא חברה באיחוד האירופי. ישראל סימפה ממנה, והיא מציעה גם רישום מהיר יחסית. אך תנאי אמנת המס בינינו והרגולציה האירופית הופכים אותה לפחות דיסקרטית.
- איי קיימן: פופולריים בקרב קרנות גידור וזירת הפיננסים. אין מס על חברות כלל, אך החברות נדרשות להכין דוחות ונאמנות בעלויות גבוהות. קיימן גם תחת לחצים רגולטוריים (כפי שב-Mako דווח, איי קיימן יספקו עד 2023 גילוי בעלי מניות).
- ליכטנשטיין ומונקו: אלו מקלטי מס אירופיים ישנים. שיעורי המס נמוכים (בסלון ליכטנשטיין מס חברות נמוך ופטורים על רווחי הון), אך עלויות החיים והכספים גבוהות, והן תחת פיקוח רגולטורי של אירופה.
- האגף המוסדי: באחרונה מדינות כמו אירלנד, מלטה ואפילו סינגפור הופכות ליעדים בשימוש עבור משקיעים בינלאומיים, הודות להסכמים רחבים ותשתית פיננסית מפותחת. אמנם אין בהן “אין מס מוחלט”, אך יש פטורים חזקים על רווחי הון לדוגמא (סינגפור אין מס רווח הון כלל).
ב-2020 דווח כי ישנם כ-15 מקלטי מס מובילים בעולם (כגון סיישל, בליז, פיג’י וכיוצ"ב). עם זאת, רשימות שחורות של האיחוד האירופי ב-2015 הבליטו את הצורך בזהירות: אין ליפול להתפתות על “מקלט צבעוני” שאינו מטפל בעניינים משפטיים כהלכה.
אנו ממליצים לבצע ניתוח פרמטרים מדוקדק לפי פירוט המקורות: שיעורי מס, יציבות פוליטית וביטחונית, עלות חיים ועלויות הקמת תאגיד, זמינות עובדים וניהול סיכונים. לדוגמא, חלק מעשירים מעדיפים להקים מספר ישויות במקלטים שונים – אחת להחזקת נכסים, אחרת לניהול השקעות וקרנות – ובכך ליהנות מגיוון.
לסיכום, הבחירה במקלט מס היא קריטית ומשפיעה על העלויות השוטפות והחיסכון הכולל במס. לצורך ייעול מס מקסימלי, יש להתחשב גם בהתפתחויות רגולטוריות (דיפלום כמוOECD ויחסי מס) וביחסים עם ישראל (כגון אמנות המס). אנו ב-TaxPlanner-RCA נפגוש אתכם לשיחת ייעוץ לבחירת מדינת המקלט האופטימלית עבורך, בהתאמה לתחום הפעילות והיעדים הפיננסיים שלך.